就在中國大地充滿了火藥味的時候，美國又一次充當國共調解人的角色。
不過，這一回出場的不再是赫爾利。
那時，赫爾利正回美國述職。他正為自己在中國成功地「導演」了重慶談判而得意洋洋，抨擊起美國國務院，認為國務院「對共產主義不堅決」，引起國務院對他的不滿。
赫爾利說這樣的話，是因為他力主美國空軍應幫助蔣介石把部隊從南方空運到北方，支持蔣介石消滅中共，而美國國務院並不贊同赫爾利。11月3日中午，赫爾利在美國新聞俱樂部再一次猛烈攻擊國務院，並宣佈他已把辭呈放在國務卿貝爾納斯的辦公桌上。
赫爾利的講話，震動了美國首都。這樣，當天下午，美國總統杜魯門便不得不打電話到參議院，約見正在那裡出席珍珠港事件調查委員會會議的馬歇爾……
1945年11月27日，美同總統杜魯門宣佈，撤銷赫爾利的駐華大使職務；同時又宣佈，新派五星上將馬歇爾為總統駐華特使。
12月15日，杜魯門總統還宣佈了美同對華政策：
一、國民政府軍隊與中國共產黨及其他各種意見不同的武裝力量間，應即設法停止敵對行動。
二、應召集包括各主要政治力量的代表的全國會議，籌商早日解決目前的內爭的辦法。
三、美國承認現在的中華民國國民政府是中國唯一合法政府，它也就是達成中國團結統一這個目的之適當機構。
四、美國保證不會使用軍事干涉的方式影響中國的內爭過程。
馬歇爾此人，在美國政界、軍界資歷頗深。在第二次世界大戰中，他擔任美國陸軍總參謀長，主持指揮美國陸軍。此刻，杜魯門總統派他前往中國，除了他正準備退休、處於機動狀態外，還因為他在1924年至1927年曾在中國工作。
雖說馬歇爾接受了總統的任命，他卻意識到只有具備「魔術師的技巧」才能完成在中國的使命。
12月15日，杜魯門總統在給馬歇爾的信中寫道：「在你與蔣介石和其他中國領導人交談時，授權你用最坦率的語言和他們談話。」
12月22日，馬歇爾飛抵重慶，開始了他的「魔術師」使命。
對於馬歇爾的到來，蔣介石憂心忡忡，因為過去在他和史迪威的尖銳衝突中，馬歇爾是站在史迪威一邊的。當然，後來的事實表明，蔣介石的擔憂完全是多餘的。
周恩來跟馬歇爾在重慶一見面，對他倒是印象不錯。周恩來曾說：「我覺得他直率、樸素、冷靜，與史迪威相似。我們在三個月內相處得甚好。但在1946年3月東北問題起來之後，雙方意見常有距離。他對蘇聯有猜疑，往往把蘇聯牽涉到各種問題上去，加上美國政府的錯誤政策，使我們和馬歇爾無法取得協議。但是，我與馬歇爾個人關係很好，我認為他是一個有智慧的人。」
在馬歇爾的斡旋下，12月27日，國共兩黨在重慶重開談判，中共代表為周恩來、葉劍英、王若飛，國民黨代表為王世傑、張群、邵力子。「調解人」為馬歇爾。
這一次的國共重慶談判，取得了兩項成果：
一是在1946年1月5日，達成了《關於停止國內軍事衝突的協議》，人稱《停戰協定》。這一協定由國共雙方在1月10日公佈，自1月13日夜12時起生效。
二是成立了馬歇爾、張群、周恩來組成的三人委員會，由馬歇爾任主席。自1月13日起，在北平成立「軍事調處執行部」，由國民黨代表鄭介民、中共代表葉劍英、美國駐華代辦羅伯森三人組成，負責實施《停戰協定》。
其實，《停戰協定》依然是紙上的東西，美國的「中立」也只是掛在口頭而已。
美國給了蔣介石大量的美援，幫助蔣介石空運部隊，還把二百七十一艘艦艇贈給了蔣介石……